金融期权的结算方式？金融期权是用来做什么的

大家好，感谢邀请，今天来为大家分享一下金融期权的结算方式的问题，以及和金融期权是用来做什么的的一些困惑，大家要是还不太明白的话，也没有关系，因为接下来将为大家分享，希望可以帮助到大家，解决大家的问题，下面就开始吧！

一、场外期权收益互换三种方式

1、证券公司场外期权，是证券公司在OTC市场中与符合条件的投资者进行的非标准化交易，场外期权的买方通过支付期权费用，获取在约定的某一时间以约定的价格向期权的卖方购买或出售一定数量标的资产的权利，场外期权的卖方则获取期权费，并履行相应的行权义务，其整个业务流程可能存在诸多风险。

2、（1）看涨期权：指期权赋予持有人在到期日，以固定价格购买标的股票或者基金的权利。其授予权利的特征是“购买”。

3、（2）看跌期权：指期权赋予持有人在到期日，以固定价格出售标的股票或者基金的权利。其授予权利的特征是“出售”。

4、期权费、权利方可以选择行权或不行权。

5、适用于通过产品托管户直接划款，参与收益互换投资。一般均以证券公司为交易对手方

6、收益互换主要是权益类收益互换。

7、权益类收益互换是指交易双方签订互换协议，约定在一定期限内一方周期性地获得基于名义本金的与约定股票组合、股票指数、股票ETF等权益类资产挂钩的浮动回报,另一方周期性地获得基于同等名义本金的固定或浮动利率的回报，或与另一种权益类资产挂钩的回报的业务。

8、收益互换交易的双方分别是权益支付方和利率支付方，一般是客户与券商进行柜台交易，通过合约的方式进行保证金交易，并在合约到期进行现金流的交换。结算条款收入与损失线性相关。

9、（1）股票收益互换：挂钩股票资产标的的收益互换。

10、（2）其他收益权互换：挂钩指数、期货等标的收益互换。

二、期货知识：期权合约的结算价格是怎么计算的

1、上交所在每个交易日收盘后向市场公布期权合约的结算价格，作为计算期权合约每日日终维持保证金、下一交易日开仓保证金、涨跌停价格等数据的基准。

2、原则上，期权合约的结算价格为该合约当日收盘集合竞价的成交价格。但是，如果当日收盘集合竞价未形成成交价格，或者成交价格明显不合理，那么上交所就会考虑期权交易的多重影响因素，另行计算合约的结算价格。即根据同标的、同到期日、同类型其他行权价的期权合约隐含波动率，推算该合约隐含波动率，并以此计算该合约结算价。

3、此外，期权合约最后交易日如果为实值合约的话，由上交所根据合约标的当日收盘价格和该合约行权价格，计算该合约的结算价格；期权合约最后交易日如果为虚值或者平值合约的话，结算价格为0。

4、期权合约挂牌首日，以上交所公布的开盘参考价作为合约前结算价格。合约标的出现除权、除息的，合约前结算价格按照以下公式进行调整：新合约前结算价格=原合约前结算价格×（原合约单位/新合约单位）。除权除息日，以调整后的合约前结算价作为涨跌幅限制与保证金收取的计算依据。

三、期权每天如何结算

1、上交所在每个交易日收盘后向市场公布期权合约的结算价格，作为计算期权合约每日日终维持保证金、下一交易日开仓保证金、涨跌停价格等数据的基准。

2、原则上，期权合约的结算价格为该合约当日收盘集合竞价的成交价格。但是，如果当日收盘集合竞价未形成成交价格，或者成交价格明显不合理，那么上交所就会考虑期权交易的多重影响因素，另行计算合约的结算价格。即根据同标的、同到期日、同类型其他行权价的期权合约隐含波动率，推算该合约隐含波动率，并以此计算该合约结算价。

3、此外，期权合约最后交易日如果为实值合约的话，由上交所根据合约标的当日收盘价格和该合约行权价格，计算该合约的结算价格；期权合约最后交易日如果为虚值或者平值合约的话，结算价格为0。

4、期权合约挂牌首日，以上交所公布的开盘参考价作为合约前结算价格。合约标的出现除权、除息的，合约前结算价格按照以下公式进行调整：新合约前结算价格=原合约前结算价格×（原合约单位/新合约单位）。除权除息日，以调整后的合约前结算价作为涨跌幅限制与保证金收取的计算依据。

四、期权当天平仓如何算盈亏

1、看涨期权:当天买入当天平仓的情况下,如果期权合约执行价格高于标的资产的价格,则期权无价值,买方亏损等于所花费的权利金;如果期权合约执行价格低于标的资产的价格,则期权有价值,买方盈利等于标的资产价格与执行价格之差减去所花费的权利金。盈利=max(标的资产价格-执行价格-权利金,0)亏损=权利金

2、看跌期权:当天买入当天平仓的情况下,如果期权合约执行价格低于标的资产的价格,则期权无价值,买方亏损等于所花费的权利金;如果期权合约执行价格高于标的资产的价格,则期权有价值,买方盈利等于执行价格与标的资产价格之差减去所花费的权利金。

五、期权的会计处理交易日按什么入账

1、上交所在每个交易日收盘后向市场公布期权合约的结算价格，作为计算期权合约每日日终维持保证金、下一交易日开仓保证金、涨跌停价格等数据的基准。

2、原则上，期权合约的结算价格为该合约当日收盘集合竞价的成交价格。但是，如果当日收盘集合竞价未形成成交价格，或者成交价格明显不合理，那么上交所就会考虑期权交易的多重影响因素，另行计算合约的结算价格。即根据同标的、同到期日、同类型其他行权价的期权合约隐含波动率，推算该合约隐含波动率，并以此计算该合约结算价。

3、此外，期权合约最后交易日如果为实值合约的话，由上交所根据合约标的当日收盘价格和该合约行权价格，计算该合约的结算价格；期权合约最后交易日如果为虚值或者平值合约的话，结算价格为0。

4、期权合约挂牌首日，以上交所公布的开盘参考价作为合约前结算价格。合约标的出现除权、除息的，合约前结算价格按照以下公式进行调整：新合约前结算价格=原合约前结算价格×（原合约单位/新合约单位）。除权除息日，以调整后的合约前结算价作为涨跌幅限制与保证金收取的计算依据。

六、股票期权交易管理办法

1、第一条为了规范股票期权交易试点，维护股票期权市场秩序，防范市场风险，保护股票期权交易各方的合法权益，促进资本市场健康发展，根据《证券法》、《期货交易管理条例》、《证券公司监督管理条例》等有关法律法规，制定本办法。

2、第二条任何单位和个人从事股票期权交易及其相关活动，应当遵守本办法。本办法所称股票期权交易，是指采用公开的集中交易方式或者中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）批准的其他方式进行的以股票期权合约为交易标的的交易活动。本办法所称股票期权合约，是指由证券交易所统一制定的、规定买方有权在将来特定时间按照特定价格买入或者卖出约定股票、跟踪股票指数的交易型开放式指数基金等标的证券的标准化合约。

3、第三条从事股票期权交易活动，应当遵循公开、公平、公正和诚实信用的原则。禁止欺诈、内幕交易、操纵股票期权市场以及利用股票期权交易从事跨市场操纵、内幕交易等违法行为。

4、第四条中国证监会对股票期权市场实行集中统一的监督管理。证券交易所、证券登记结算机构、相关行业协会按照章程及业务规则，分别对股票期权交易活动及经营机构实行自律管理。

5、第五条证券交易所经中国证监会批准可以开展股票期权交易。股票期权交易品种的上市、中止、取消或者恢复应当经中国证监会批准。股票期权交易品种应当具有充分的现货交易基础，市场竞争充分，可供交割量充足等，适于进行股票期权交易。

6、第六条证券登记结算机构经中国证监会批准可以履行在证券交易所开展的股票期权交易的结算职能，并承担相应法律责任。证券登记结算机构作为股票期权结算参与人（以下简称结算参与人）的共同对手方，为股票期权业务提供多边净额结算服务，并按照货银对付原则实施期权行权结算。

7、第七条证券公司可以从事股票期权经纪业务、自营业务、做市业务，期货公司可以从事股票期权经纪业务、与股票期权备兑开仓以及行权相关的证券现货经纪业务。证券公司、期货公司等股票期权经营机构（以下简称经营机构）依法从事前款规定的股票期权相关业务，应当遵守法律、行政法规以及中国证监会的相关规定，具体办法由中国证监会另行制定。

七、期货期权怎么下单交易

1、要下单交易期货期权，首先需要选择一个期货期权交易平台，注册并开通交易账户。然后，在交易平台上选择想要交易的期货品种和期权合约，输入交易数量和价格，确认交易信息后下单。

2、交易平台会根据市场行情实时匹配买卖双方的订单，成交后会收取一定的手续费。

3、交易完成后，可以在交易平台上查看持仓和盈亏情况，随时进行平仓操作。

文章分享结束，金融期权的结算方式和金融期权是用来做什么的的答案你都知道了吗？欢迎再次光临本站哦！